Opas
Osakesäästötili vai arvo-osuustili?
Lyhyt vastaus: jos sijoitat ETF:iin, tarvitset arvo-osuustilin. Jos sijoitat suomalaisiin osakkeisiin, osakesäästötili on yleensä parempi. Useimmat sijoittajat tarvitsevat molemmat.
Ensin tärkeimmät
Valitse OST kun:
- → Sijoitat suomalaisiin osakkeisiin (Nokia, KONE, Sampo...)
- → Et tarvitse osinkoja ulos joka vuosi
- → Aikajänne yli 10 vuotta
- → 50 000 € talletusraja ei haittaa
Valitse AOT kun:
- → Sijoitat ETF:iin (VWCE, IWDA, S&P 500)
- → Paljon ulkomaisia osakkeita (USA-yhtiöt)
- → Haluat hyödyntää tappioiden vähennysoikeuden
- → Tarvitset osinkoja kassavirtaa varten
Miksi OST:n verolykkäys on niin arvokas
Osakesäästötilillä osingot eivät laukaise veroseuraamuksia. Saat osingon, se jää tilille, sijoitat sen uudelleen — ja korkoa korolle toimii täydellä teholla. Vero maksetaan vasta kun nostat rahaa tililtä.
AOT:lla taas osingoista maksetaan vero heti joka kevät. Se on noin 25.5% osingon määrästä. Se 25.5% ei enää kerry tuottoa sinulle — se lähtee verottajalle.
Osinko 2 000 € — OST
Osinko 2 000 € — AOT
Sama osinko — 10 vuoden ero on yli 1 000 €. Pidemmällä aikavälillä ero kasvaa eksponentiaalisesti.
OST:n sudenkuoppa: ulkomaiset osakkeet
Useimmat eivät tiedä tätä ennen kuin on liian myöhäistä: ulkomaisten yhtiöiden (USA, Ruotsi, Saksa) osingot sisältävät lähdeveron, joka pidätetään suoraan lähtiessään. USA:ssa 15%, Ruotsissa 15%, Saksassa 25%.
AOT:lla tämä lähdevero hyvitetään kotimaan verotuksessa — et maksa sitä kahdesti. OST:lla sitä ei hyvitetä. Se on rahaa joka menee suoraan lähdemaahan, eikä sinulle jää mitään vastaavaa hyötyä.
Esimerkki: 1 000 € Apple-osinko
AOT
USA pidättää 150 € (15%)
→ Hyvitetään kotimaan verotuksessa
→ Maksat vain kotimaan veron
OST
USA pidättää 150 € (15%)
→ Ei hyvitystä
→ Menetät 150 € ylimääräistä veroa
Ominaisuudet rinnakkain
| Ominaisuus | OST | AOT |
|---|---|---|
| Enimmäistalletusraja | 50 000 € | Ei rajaa |
| ETF:t | Ei | Kyllä |
| Suomalaiset osakkeet | Kyllä | Kyllä |
| Osinkojen verotus | Vasta nostossa | Heti joka vuosi |
| Myyntivoiton verotus | Vasta nostossa | Heti myynnissä |
| Ulk. osinkojen lähdevero | Menetetään | Hyvitetään |
| Tappioiden vähennysoikeus | Vasta lopussa | Heti |
| Nordnetin ilmaisrahastot | Kyllä | Kyllä |
Käytännön suositus: käytä molempia
Useimmat kokeneet suomalaissijoittajat käyttävät sekä OST:a että AOT:a — eri tarkoituksiin.
OST — kotimaiset osinko-osakkeet
Nokia, Nordea, Sampo, Kone. Suomalaiset yhtiöt ilman lähdevero-ongelmaa. Osingot kasvavat verottomana sisällä. OST on tälle ylivoimainen valinta.
AOT — ETF:t ja ulkomaiset
VWCE, IWDA tai S&P 500 ETF. Kasvuosuus lykkää verotuksen myyntihetkeen — toimii lähes yhtä hyvin kuin OST. Lisäksi ulkomaisten osinkojen lähdevero tulee hyvitetyksi.